Comment l'argent est créé, par qui et quand ?

L'argent (monnaie) existe essentiellement sous deux formes :
-   du papier imprimé
-   des écritures dans des ordinateurs

il est créé
   soit par les banques centrales (qui en prend la décision ? Des bureaucrates, des financiers ou des politiciens...?)
   soit par les banques commerciales lorsqu'elles accordent un prêt (dans ce cas c'est le crédit qui est à l'origine de la création de la monnaie).

Les banques commerciales fonctionnent sur le principe d'une fraction tenue en réserve : plus d'informations (français) (anglais)

Le fait de "trouver" de l'argent pour l'allouer à un budget est un choix politique. Il n'y a plus d'argent pour l'éducation ou la santé mais on trouve facilement des milliers de milliards pour sauver des banques ou pour les budgets militaires.

Les produits financiers

Les produits financiers ont surtout commencé à se développer après la fin de la relation entre le dollar et l''or en 1973. Les Etat-Unis pouvaient alors imprimer des dollars à volonté.

Les produits dérivés du crédit

ABS - Asset Backed Security (français) (anglais)

CDO - Collateralized Debt Obligations (français) (anglais)

CDS - Credit Default Swap (français) (anglais)

IRS - Interest Rate Swaps (français) (anglais)

CLO - Collateralized Loan Obligation  (anglais)

CMO - Collateralized Mortgage Obligation  (anglais)

D''autres produits financiers

Les obligations (français) (anglais)

Les actions français) (anglais)

Les futures  (français) (anglais)

Les options (Call, Put) (français) (anglais)

Call option (anglais) 

Put option (anglais) 


Exchange-Traded Note (ETN) (anglais) 

SKEW (anglais) 

Derivatives (finance) (anglais) 

Mathematical finance (anglais) 

Technical analysis (anglais) 


ETF (français) (anglais)

Un indice de plus sur la bourse: VIX (XIV => inverse VIX)   anglais 

Impact du secteur financier sur le prix des produits

Composition moyenne du prix final(payé par le consommateur!) d'un produit en Occident
Les intérêts directs et indirects payés aux banques	44
Frais commerciaux et marketing	26
Autres frais (exemples : frais education et santé, frais administratifs directs et indirects)	20
Prix total à la production dont main d'oeuvre : 6	10
Prix final du produit	100
Réduire les salaires à la production peut au maximum réduire les frais de 6 ! (salaires à zéro !!)

Composition moyenne du prix final d'un produit dans un pays qui accorde la priorité à la production et non aux produits financiers
Les intérêts directs et indirects payés aux banques	4
Frais commerciaux et marketing	4
Autres frais (exemples : frais éducation et santé, frais administratifs directs et indirects)	8
Prix total à la production dont main d'oeuvre : 6	10
Prix final du produit	26
En utilisant les mêmes moyens de production, le prix final passe à 26 au lieu de 100 !!
Si maintenant, ce pays utilise en outre des moyens de production plus avancés, une meilleure méthode d'analyse, quelles vont en être les conséquences ? Le prix final va être réduit à environ 8 !!

Compétitivité des pays dont l'économie est principalement fondée sur les produits financiers ?

Dans le cas d'un pays dont l'économie est principalement fondée sur les produits financiers, les gains financiers bénéficient directement à moins de 1% des plus riches et indirectement à moins de 10% des plus riches. Par contre les salaires forment la base des revenus des autres 90%. La politique de réduction des salaires diminue le pouvoir d'achat de ces 90% et donc les possibilités de ventes à ceux-ci. La conséquence principale est la chute de la production des biens et services, c'est-à-dire de l'économie réelle. Cette politique accélère encore la désindustrialisation des pays qui la mettent en oeuvre. Elle amplifie la crise au lieu de la résoudre !!!